Подготовка и реализация инвестиционных проектов: с чего начать?

Инвестиционный проект

Инвестиционный проект – экономический или социальный проект, основанный на инвестициях.

Инвестиции при этом должны быть экономически обоснованными и целесообразными, иметь определенный срок и заранее установленные объёмы.

Для обоснования экономической целесообразности, объёма и сроков осуществления прямых инвестиций в определённый объект необходима проектно-сметная документация, составленная в соответствии с требованиями действующих стандартов, либо бизнес-план инвестиционного проекта.

Особенность инвестиционных проектов

Особенностью инвестиционного процесса является то, что он сопряжён с неопределённостью в части производимых затрат и получаемых в будущем результатов, и степень этой неопределённости может значительно варьироваться.

Таким образом, зависимости от величины риска инвести­ционные проекты подразделяются на:

надежные безрисковые проекты, характеризующиеся высокой вероятностью получения гарантируемого результата (например, проекты, выпол­няемые по государственному заказу);

рисковые проекты, для которых характерна высокая степень неопределенности как затрат, так и результатов (например, проекты, связанные с созданием новых производств и технологий).

Типы инвестиционных проектов

Инвестиционные проекты делятся на:

Виды инвестиционных проектов

Инвестиционные проекты можно разделить на множество видов, исходя из их специфики.

На практике выделяются следующие виды инвестиционных проектов:

— Виды инвестиционных проектов по целям инвестиций:

Инвестиции, направленные на увеличение объёма выпускаемой продукции;

Инвестиции, направленные на расширение ассортимента выпускаемой продукции;

Инвестиции, направленные на повышение качества произведённой продукции;

Инвестиции, направленные на снижение издержек производства;

Инвестиции в социальные программы.

— Виды инвестиционных проектов по срокам инвестиций:

Долгосрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций более 3 лет;

Среднесрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций менее 3 лет;

Краткосрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций менее 1 года.

— Виды инвестиционных проектов по объемам инвестиций:

Крупные инвестиции с размером вложений более 1 000 000 долларов США. Крупные проекты – проекты крупных предприятий, в основе которых лежит прогрессивно «новая идея» производства продукции, необходимой для удовлетворения спроса на внутреннем и внешнем рынках;

Средние инвестиции с размером вложений до 1 000 0000 долларов США. Средние проекты — это чаще всего проекты реконструкции и технического перевооружения существующих производств. Они реализуются поэтапно по отдельным производствам в строгом соответствии с заранее разработанными графиками поступления всех видов ресурсов, включая финансовые;

Малые инвестиции, с размером вложений до 100 000 долларов США. В основном малые инвестиционные проекты представляют собой планы расширения производства и увеличения ассортимента выпускаемой продукции. Их отличают сравнительно небольшие сроки реализации. Малые проекты, как правило, не требуют особой проработки технико-экономического обоснования и связанных с ним вопросов.

Также на практике реализуются мегапроекты. Это целевые инвестиционные программы, которые могут быть международными, государственными и региональными.

— По основной направленности:

коммерческие проекты, главной целью которых является получение прибыли;

социальные проекты, ориентированные, например, на решение проблем безработицы в регионе, снижение показателей криминогенности и т.д.;

экологические проекты, целью которых является улучшение среды обитания;

— С точки зрения участников проекта:

На практике данная классификация не является исчерпывающей и допускает дальнейшую детализацию.

Этапы инвестиционного проекта

Этапы инвестиционного проекта:

Разработка бизнес-плана или проектно-сметной документации. Данное мероприятие предшествует вложению инвестиций;

Разработка бизнес-плана или проектно-сметной документации

На первом этапе инвестиционного проекта осуществляется разработка технико-экономических расчетов затрат и всестороннее изучение рынка, включая маркетинговые исследования и подготовку всех необходимых документов. При этом все понесенные затраты, связанные с этим этапом, в случае подтверждения целесообразности финансирования инвестиционного проекта включаются в состав затрат, предшествующих началу производственного процесса, и впоследствии должны быть отнесены к амортизационным отчислениям.

Инвестиционный этап

Второй этап инвестиционного проекта наиболее капиталоёмок. На этом этапе невозможно приостановить инвестирование, поскольку это может привести к большим финансовым потерям. В этот период производится формирование основных фондов в виде приобретения помещений/оборудования или начала строительства.

Эксплуатационный этап

Третий этап инвестиционного проекта характеризуется возвратом вложенных средств, но с учетом текущих расходов, связанных с эксплуатацией. Чем дольше будет длиться этот этап, тем выше будет величина дохода от капиталовложения.

Срок окупаемости инвестиционного проекта

Существенную роль в принятии решения об осуществлении прямых инвестиций играет срок окупаемости инвестиционного проекта.

Срок окупаемости инвестиционного проекта равен периоду времени от дня начала финансирования инвестиционного проекта до дня, когда все затраты по проекту окупятся, и инвестиционный проект начнёт приносить прибыль.

Инвестиционный проект: от подготовки до реализации

Инвестиционный проект проходит долгий путь от первоначальной идеи бизнеса или запуска нового продукта до полного его осуществления. Это и комплект документов, и работа большой команды, и комплекс действий, сосредоточенных на прогнозе спроса, объемом и издержками производства, задействованием новых мощностей и других параметрах.

  1. Этапы подготовки инвестиционного проекта
  2. Анализ
  3. Жизненный цикл инвестпроекта
  4. Особенности создания инвестиционного проекта в СЭЗ «Гомель-Ратон»
Читать статью  Отражение незавершенных капитальных вложений в балансе.

Этапы подготовки инвестиционного проекта

Этапы подготовки инвестиционного проекта в Белоруссии

Весь инвестиционный процесс предполагает довольно объемный круг работ, в котором можно выделить следующие этапы:

Формирование идеи: зарождается и предварительно обосновывается основной замысел. На основе анализа финансового состояния предприятия и его положения на рынке выделяются приоритетные задачи. Выявление нескольких выгодных направлений развития допускает параллельную разработку разных проектов. Финальная стадия продемонстрирует наиболее эффективный и приемлемый вариант.

Аккумуляция достоверной информации для определения инвестиционного потенциала и корректная ее интерпретация. Изучение финансово-экономического, кадрового и юридического материала, данных о нематериальных активах. Предварительно оценивается спрос, ценовая политика, планируемый объем вложений и их прогнозируемая эффективность. Осуществляется подготовка разрешительной документации, определение организационно-правовой формы и состава партнеров.

Технико-экономическое обоснование. Сюда входят комплексное маркетинговое исследование, разрешение всех технических вопросов по выпуску продукции, организации строительства, производства и инфраструктуры; оценку рисков и анализ эффективности, планирование сроков.

Контрактная документация (результаты тендерных торгов, соглашений и переговоров).

Проектные документы (производители и поставщики технологического оборудования, рабочие чертежи для проектно-сметной документации).

Строительно-монтажные работы (наладка оборудования, контракты на все виды поставок, обучение сотрудников, тестовая партия продукции).

Эксплуатация объекта, мониторинг показателей и их актуализация, корректировка дальнейшей деятельности с учетом реальных величин. Оценка результатов (такая работа проводится и на предыдущих этапах с промежуточными показателями).

Анализ

Анализ инвестиционного проекта

Подготовка инвестиционных проектов на каждом этапе требует мер и решений для успешной его реализации, а следовательно – получения финансовой выгоды и наращивания экономического потенциала. Все это основывается на результатах инвестиционного анализа, который дает объективную обратную связь между замыслом и фактическим положением дел. Аналитическая работа основывается на принципе сравнения «с проектом» и «без него». При принятии решения о целесообразности инвестирования – это ключевой момент.

Маркетинговый анализ при подготовке инвестиционного проекта показывает, для какого рынка он актуален, возможна ли продажа продукции и оправдает ли предполагаемый размер прибыли вложенные средства. Результаты такого анализа ложатся в основу маркетингового плана с четкой стратегией. Здесь отражается прогноз спроса и тактика конкурентов, наличие других товаров в ассортименте, план ценообразования и продвижения продукта, эффективная связь с потребителем и психология его поведения.

Коммерческий анализ определяет эффективность инвестпроекта в соотношении затрат и доходов. Важной его частью является определение точки безубыточности.

Финансовый анализ учитывает состояние фирмы (ликвидность, платежеспособность, рентабельность), предположительный размер денежных потоков и прибылей. Решающим становится положительное значение показателя чистой текущей стоимости.

Анализ рисков учитывает изменения любых внешних и внутренних факторов. В результате могут быть смоделированы разные сценарии:

Инвесторы склонны оценивать ситуацию с учетом самого негативного сценария. Степень риска увеличивается по мере увеличения диапазона динамики влияющих факторов.

Институциональный анализ учитывает организационные, правовые, политические и административные факторы. Внутри субъекта хозяйствования это исследование на уровне качества персонала, менеджмента проекта и оргструктуры.

Жизненный цикл инвестпроекта

Жизненный цикл инвестиционного проекта

Полный жизненный цикл любого проекта условно можно разделить на четыре стадии:

  1. Прединвестиционная
  2. Инвестиционная
  3. Эксплуатационная
  4. Ликвидационная

На прединвестиционной стадии исследуются потенциальные рынки сбыта и их отдельные сегменты, сырьевые зоны, соотношение производства и потребления; формируется база поставщиков. Эти мероприятия имеют решающее значение при рассмотрении вопроса о целесообразности запуска производства и расширения объемов выпуска. Параллельно формируется исходный информационный материал для финансово-экономических расчетов, определяются источники финансирования инвестпроекта и осуществляется поиск заинтересованных инвесторов.

Необходим выбор технологии для создания конкурентоспособной продукции. Для этого производится анализ имеющихся предложений от поставщиков оборудования, обобщение сведений о технических свойствах, ценовом диапазоне и условиях поставки технологий и оборудования. Выработанная таким образом предварительная стратегия вкупе с результатами маркетинговых исследований позволяет сделать расчет объемов производства, продаж, затрат; определить объем требуемых вложений и выработать маркетинговую стратегию.

Немаловажную роль играет предвидение альтернативных способов осуществления бизнес-проекта, определение эффективности и уровня риска. В итоге принимается окончательное решение о целесообразности реализации плана.

Далее работа непосредственно переходит во вторую стадию. Для этого периода характерно инженерно-строительное и технологическое проектирование, строительство, приобретение необходимого оборудования. Бизнес-проект вводится в эксплуатацию, и, следовательно, наступает эксплуатационная стадия. Функционирование объекта сопровождается работами по его реконструкции, модернизации, финансово-экономическому и экологическому оздоровлению.

По мере выполнения поставленных задач наступает ликвидация либо консервация объекта.

Особенности создания инвестиционного проекта в СЭЗ «Гомель-Ратон»

Особенности создания инвестиционного проекта в СЭЗ

Подготовка и реализация инвестиционного проекта, несмотря на общее поэтапное сходство, имеет свои особенности в каждой отрасли и регионе.

Так, в СЭЗ «Гомель-Ратон» реализован принцип задействования имеющихся производственных и инфраструктурных ресурсов. Это дает существенное преимущество инвесторам: организация бизнеса не осложнена дополнительными затратами финансов и времени. Возможность не начинать деятельность со строительства сооружений и коммуникаций позволяет быстрее получить эффект.

Читать статью  Как пригласить участников в группу Телеграм?

Действующее здесь Агентство развития и содействия инвестициям поддерживает новых инвесторов и оказывает помощь в бизнес-планировании: подготовка инвестиционного проекта и практические рекомендации специалистов ускоряют запуск производства. Преференциальный режим для резидентов свободной экономической зоны «Гомель-Ратон» позволяет уменьшить налоговые и таможенные платежи до 50%.

Формирование бизнес-плана вызывает необходимость поиска дополнительных обоснованных расчетами решений в случае, если первоначальный вариант оказался неприемлемым. Важно разработать и подготовить к реализации инвестпроект, максимально удовлетворяющий интерес инвестора.

Инвестиционный проект

Инвестиционный проект – экономический или социальный проект, основанный на инвестициях.

Инвестиции при этом должны быть экономически обоснованными и целесообразными, иметь определенный срок и заранее установленные объёмы.

Для обоснования экономической целесообразности, объёма и сроков осуществления прямых инвестиций в определённый объект необходима проектно-сметная документация, составленная в соответствии с требованиями действующих стандартов, либо бизнес-план инвестиционного проекта.

Особенность инвестиционных проектов

Особенностью инвестиционного процесса является то, что он сопряжён с неопределённостью в части производимых затрат и получаемых в будущем результатов, и степень этой неопределённости может значительно варьироваться.

Таким образом, зависимости от величины риска инвести­ционные проекты подразделяются на:

надежные безрисковые проекты, характеризующиеся высокой вероятностью получения гарантируемого результата (например, проекты, выпол­няемые по государственному заказу);

рисковые проекты, для которых характерна высокая степень неопределенности как затрат, так и результатов (например, проекты, связанные с созданием новых производств и технологий).

Типы инвестиционных проектов

Инвестиционные проекты делятся на:

Виды инвестиционных проектов

Инвестиционные проекты можно разделить на множество видов, исходя из их специфики.

На практике выделяются следующие виды инвестиционных проектов:

— Виды инвестиционных проектов по целям инвестиций:

Инвестиции, направленные на увеличение объёма выпускаемой продукции;

Инвестиции, направленные на расширение ассортимента выпускаемой продукции;

Инвестиции, направленные на повышение качества произведённой продукции;

Инвестиции, направленные на снижение издержек производства;

Инвестиции в социальные программы.

— Виды инвестиционных проектов по срокам инвестиций:

Долгосрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций более 3 лет;

Среднесрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций менее 3 лет;

Краткосрочные инвестиции со сроком вложения инвестиций менее 1 года.

— Виды инвестиционных проектов по объемам инвестиций:

Крупные инвестиции с размером вложений более 1 000 000 долларов США. Крупные проекты – проекты крупных предприятий, в основе которых лежит прогрессивно «новая идея» производства продукции, необходимой для удовлетворения спроса на внутреннем и внешнем рынках;

Средние инвестиции с размером вложений до 1 000 0000 долларов США. Средние проекты — это чаще всего проекты реконструкции и технического перевооружения существующих производств. Они реализуются поэтапно по отдельным производствам в строгом соответствии с заранее разработанными графиками поступления всех видов ресурсов, включая финансовые;

Малые инвестиции, с размером вложений до 100 000 долларов США. В основном малые инвестиционные проекты представляют собой планы расширения производства и увеличения ассортимента выпускаемой продукции. Их отличают сравнительно небольшие сроки реализации. Малые проекты, как правило, не требуют особой проработки технико-экономического обоснования и связанных с ним вопросов.

Также на практике реализуются мегапроекты. Это целевые инвестиционные программы, которые могут быть международными, государственными и региональными.

— По основной направленности:

коммерческие проекты, главной целью которых является получение прибыли;

социальные проекты, ориентированные, например, на решение проблем безработицы в регионе, снижение показателей криминогенности и т.д.;

экологические проекты, целью которых является улучшение среды обитания;

— С точки зрения участников проекта:

На практике данная классификация не является исчерпывающей и допускает дальнейшую детализацию.

Этапы инвестиционного проекта

Этапы инвестиционного проекта:

Разработка бизнес-плана или проектно-сметной документации. Данное мероприятие предшествует вложению инвестиций;

Разработка бизнес-плана или проектно-сметной документации

На первом этапе инвестиционного проекта осуществляется разработка технико-экономических расчетов затрат и всестороннее изучение рынка, включая маркетинговые исследования и подготовку всех необходимых документов. При этом все понесенные затраты, связанные с этим этапом, в случае подтверждения целесообразности финансирования инвестиционного проекта включаются в состав затрат, предшествующих началу производственного процесса, и впоследствии должны быть отнесены к амортизационным отчислениям.

Инвестиционный этап

Второй этап инвестиционного проекта наиболее капиталоёмок. На этом этапе невозможно приостановить инвестирование, поскольку это может привести к большим финансовым потерям. В этот период производится формирование основных фондов в виде приобретения помещений/оборудования или начала строительства.

Эксплуатационный этап

Третий этап инвестиционного проекта характеризуется возвратом вложенных средств, но с учетом текущих расходов, связанных с эксплуатацией. Чем дольше будет длиться этот этап, тем выше будет величина дохода от капиталовложения.

Срок окупаемости инвестиционного проекта

Существенную роль в принятии решения об осуществлении прямых инвестиций играет срок окупаемости инвестиционного проекта.

Срок окупаемости инвестиционного проекта равен периоду времени от дня начала финансирования инвестиционного проекта до дня, когда все затраты по проекту окупятся, и инвестиционный проект начнёт приносить прибыль.

. первые три года реализации инвестиционного проекта; осуществление реализации инвестиционного проекта на территории Республики Крым . в первый год реализации инвестиционного проекта (если реализация инвестиционного проекта не связана с необходимостью . ИД на предмет эффективности реализации инвестиционного проекта может подтверждаться документами, прилагаемыми непосредственно . деятельности, осуществляемые в рамках реализации инвестиционного проекта с учетом требований, установленных Федеральным .

Читать статью  Как в условиях кризиса 2022 сохранить и приумножить свои деньги? Куда вложить, чтобы не потерять?

. физических лиц, занятых в реализации инвестиционного проекта (далее – Перечень), утверждается плательщиком . им деятельности в рамках инвестиционного проекта в СЭЗ, превышающих предельную . полученных (произведенных) при реализации каждого инвестиционного проекта в СЭЗ , и доходов (расходов . СЭЗ деятельности по реализации нескольких инвестиционных проектов, соглашений, договоров (дополнений и . осуществления деятельности в рамках реализации инвестиционного проекта, в отношении которых участником .

. развития; участником (правопреемником участника) регионального инвестиционного проекта; участником свободной экономической зоны и . контракта» введено раздельное регулирование региональных инвестиционных проектов и специальных инвестиционных контрактов. . по сравнению с участниками региональных инвестиционных проектов и прочими налогоплательщиками, которые . участки, используемые для осуществления инвестиционного проекта, включенного в реестр инвестиционных проектов Костромской области. Стабильность .

. пониженных ставок для участников региональных инвестиционных проектов; усовершенствованы условия деятельности участников СПИК .

. до 11% годовых на реализацию инвестиционных проектов. Одно строительное предприятие может получить . по кредитам, предоставленных под реализацию инвестиционных проектов. 18 марта Правительство выделило ещё . 20 млрд рублей на поддержку инвестиционных проектов в области промышленности для замены .

. в отношении налогоплательщиков – участников региональных инвестиционных проектов (РИП). Теперь при определении налоговой . расчет доли доходов по региональным инвестиционным проектам является необоснованным. По мнению разработчиков . газораспределительным сетям в целях реализации инвестиционных проектов на территории Дальнего Востока, и . обозначены, соответственно, инвестиционные проекты, в рамках которых предусмотрено целевое .

. , реализующий инвестиционный проект в СЭЗ, намеревается реализовать новый инвестиционный проект на территории . места реализации такого (нового) инвестиционного проекта в порядке, установленном названной . на предмет эффективности реализации инвестиционного проекта в соответствии с критериями . СЭЗ являются: изменение цели инвестиционного проекта; осуществление видов деятельности, не . увеличение сроков реализации инвестиционного проекта; изменение территории реализации инвестиционного проекта. Теперь этот .

. физических лиц, занятых в реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, утверждается плательщиком – участником . лиц, занятых в реализации соответствующего инвестиционного проекта в СЭЗ. В случае внесения . физических лиц, занятых в реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, указанная информация должна . лиц, занятых в реализации соответствующих инвестиционных проектов в СЭЗ, а также сведения . восстанавливается за весь период реализации инвестиционного проекта в СЭЗ и уплачивается без .

. , в зависимости от места реализации инвестиционного проекта должно быть зарегистрировано на территории . , что участник СЭЗ вправе реализовывать инвестиционный проект в СЭЗ с применением особого . лиц, занятых в реализации соответствующего инвестиционного проекта в СЭЗ. В любом случае . которого непосредственно связаны с реализацией инвестиционного проекта. Условия применения пониженных страховых взносов . используются этим участником для реализации инвестиционного проекта на территории СЭЗ. При этом .

. исчисленной за весь период реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, задолженность по налогу . к использованию в рамках реализации инвестиционного проекта на территории СЭЗ, льготируемых . деятельности, осуществляемые в рамках реализации инвестиционного проекта, общий объем капитальных вложений, . планируемый в рамках инвестиционного проекта, предусматривающий, в частности, объем . осуществления деятельности в рамках реализации инвестиционного проекта, в том числе инвестиционная .

. физических лиц, занятых в реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, информация о котором . № 377-ФЗ участник СЭЗ реализует инвестиционный проект в свободной экономической зоне в . которым намерен заниматься налогоплательщик, реализуя инвестиционный проект. На основании ч. 3 ст . Федерального закона № 377-ФЗ предусмотренная инвестиционным проектом инвестиционная декларация должна содержать в . инвестиционной декларации организации указана цель инвестиционного проекта – создание производства по переработке .

. (расходов), полученных (произведенных) при реализации инвестиционного проекта, и доходов (расходов), полученных (произведенных . ОЭЗ суммы убытка от реализации инвестиционного проекта в ОЭЗ, которая не была . налоговой базы, сформированной от реализации инвестиционного проекта в ОЭЗ, в период применения .

. собственность города созданные объекты инфраструктуры. Инвестиционный проект реализован, инфраструктура готова, однако администрация . собственность города созданные объекты инфраструктуры. Инвестиционный проект реализован, инфраструктура готова, однако администрация . города. Актом о результатах реализации инвестиционного проекта подтверждается, что все объекты инженерного .

. (дополнений и изменений к ним), инвестиционных проектов или иных отличительных признаков, позволяющих . (дополнений и изменений к ним), инвестиционных проектов или иные отличительные признаки, позволяющие .

. отношении прибыли, полученной от реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, информация о котором . первая прибыль от реализации указанного инвестиционного проекта в СЭЗ. Ставка налога, подлежащего . отношении прибыли, полученной от реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, информация о котором . отношении прибыли, полученной от реализации инвестиционного проекта в СЭЗ, информация о котором .

Источник https://alt-nn.ru/information/investicionnyy-proekt

Источник http://gomelraton.com/press-center/news/podgotovka-investitsionnyh-proektov/

Источник https://www.audit-it.ru/terms/accounting/investitsionnyy_proekt.html

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.