Как инвестировать в индекс Nikkei 225 — состав индекса, как купить Никкей 225 инвестору

Индекс Никкей 225: описание и особенности торговли

Одним из ключевых параметров, отражающих состояние японской экономики, а также положение дел на фондовом рынке государства, является индекс Nikkei 225. При его формировании учитываются данные 225 крупных компаний, являющихся владельцами востребованных ценных бумаг, которые обращаются на токийской фондовой бирже. Крупные инвесторы используют долгосрочные стратегии инвестирования в актив, ориентированные на минимальное время капиталовложений от трех лет. Трейдеры имеют возможность заработать на спекулятивных действиях за счет ценовых колебаний.

Что такое индекс Никкей 225

Инвесторам, предпочитающим делать капиталовложения в ценные бумаги, рекомендуется ориентироваться на производные инструменты. Особого внимания заслуживает индекс Японии. Актив идентифицируется как перспективный, волатильный и имеющий запас бычьего хода. При работе с ним инвестору придется отслеживать изменения в сфере экономики и политики страны, чтобы своевременно отреагировать на ценовые движения. Его прогнозирование несложно, достаточно выявить зависимость влияния факторов.

Для удобства и наглядности, трейдеры часто пользуются различными инструментами анализа. Специально под японский биржевой индекс был разработан индикатор Ишимоку, при использовании которого сокращается время, необходимое для анализа рынка и увеличивается точность сигналов.

Рисунок 1. Японская биржа

Ознакомившись с онлайн графиком Индекса Никкей 225, становится наглядной его разница с размеренным движением котировок аналогичных активов других стран. Японский производный инструмент отличается резкими курсовыми изменениями, что является свидетельством сильного влияния на него внешних факторов.

История создания

12 мая 1949 года Дальневосточной комиссией было прекращено взимание репарации с Японии, а 16 мая этого же года была открыта Токийская биржа. На ней было принята стоимость вновь созданного индекса за 100 пунктов.

Рисунок 2. Страны, которые имеют лицензию для ведения торгов индексом

7 сентября 1950 года в разделе газеты Nihon Keizai Shimbun, освещающем экономические новости, была введена рубрика «Стоимость акций», в которой стали публиковаться соответствующие сведения о биржевых индексах. В ней был презентован общественности новый актив, за которым стали наблюдать мировые эксперты в области экономики.

До 1985 года расчетами занималась Токийская фондовая биржа. На сегодняшний день функции расчета актива возложены на финансовую газету Японии, в честь которой и было дано новое название комплексному торговому инсрументу.

Расчет индекса

Индекс Никкей 225 является средним значением стоимости ценных бумаг 225 компаний. При его расчете суммируются цены акций субъектов, сведения о которых учитываются при формировании актива, после чего полученное значение делится на их общее количество. С целью предупреждения искажения информации, обусловленной выплатами сплитов, при проведении вычислений учитывается специальный коэффициент. На протяжении деятельности Токийской биржи, функционирование которой происходит в период азиатской сессии, котировки изменяются каждые 15 секунд.

В индекс Японии заложены сведения о ценных бумагах субъектов предпринимательства, осуществляющих деятельность более чем в 36 видах направлений. 41 процент от всех составляющих компаний активов приходится на предприятия, специализирующиеся на разработке нанотехнологий. В расчете учитываются сведения глобальных корпораций, специализирующихся на производстве электронных товаров, бытовой химии и оказывающих финансовые услуги. Отдельно можно выделить отрасли, оказывающие максимальное влияние на значение индекса:

• недвижимость;
• торговая деятельность;
• газо-, нефте- и горнодобывающие промышленности;
• строительство;
• рыболовство;
• машиностроение;
• фармацевтия;
• химическая промышленность.

Стоимость биржевого индекса изменяется при смене ценности его производных активов. Уменьшение или увеличение цены любой акции оказывает прямопропорциональное влияние на значение котировок комплексного торгового инструмента.

Осенью каждого года пересматривается список включенных в расчет индекса организаций. Решение об удалении или включении участника принимается комиссией в сентябре. Официальное уведомление инвесторов происходит только в октябре. В случае ликвидации компании, сведения о которой учитываются при определении размера индекса, перерасчет его ценности может быть произведен ранее. В этот период инвесторы могут наблюдать резкие скачки ценового графика актива.

На ценовое движение оказывает влияние:

• ликвидация субъекта предпринимательства, ценные бумаги которого являются производным элементом комплексного японского актива;
• дополнительный выпуск акций;
• дробление акций;
• изменение ценности бумаг.

Виды торговых инструментов для Никкей 225

Инвесторам предоставляется возможность использования множества торговых инструментов, с помощью которых можно зарабатывать на японском индексе. Они могут воспользоваться опционами или фьючерсами, а также другими индексными фондами, сформированные по аналогии с Никкей 225. В его семействе представлена группа индексов, с базовым перечнем которых можно ознакомиться на рисунке ниже.

Рисунок 3. Группа производных индексов

Прямой доступ к площадке Токио через брокерские компании могут получить доступ инвесторы, имеющие в своем распоряжении от 20000 долларов. Мелкие игроки могут заработать, инвестируя свои средства в покупку доли в ПИФах, формирующих собственные портфели на основе японского актива. В качестве альтернативного варианта можно воспользоваться функциональными возможностями Московской биржи, на которой можно вложить деньги в ценные бумаги японских фондов, производные которых полностью повторяют Никкей. Торговать активом как CFD на индексы можно на финансовом рынке Форекс. Однако в таком случае, приобретая инструмент, трейдер не становится его собственником, а получает лишь возможность заработать на спекуляции за счет колебаний курса Nikkei 225.

Особенности японского индекса

Стабильность японской экономики обусловлена экспертными операциями. Производители государства сотрудничают с потребителями всех мировых стран, однако большая часть продаж направлена на США. Это объясняет взаимосвязь их экономических параметров, что отражается на синхронном изменении котировок индексов Японии и Америки.

Рисунок 4. Анализ графика индекса доллара с целью прогнозированя рыночного настроения индекса Никкей

Чтобы заработать на индексе Nikkei 225, необходимо постоянно мониторить индекс Доу Джонс и сопоставлять два графика котировок. Согласно статистических данных можно сделать вывод о том, что график индекса Японии отображает движение индекса доллара с дневным запаздыванием. Торговая стратегия с активом индекс Nikkei 225 базируется на оценке графика Dow Jones и принятия решения по его сигналам. Владея сведениями вчерашнего дня, можно сегодня приумножить свой капитал.

Рисунок 5. Прогнозирование рыночного настроения по японскому активу по анализу ценового графика индекса доллара

При работе с японским активом важно учитывать публикуемые данные экономических индикаторов, отражающие экономику Америки. Основными показателями, на которые следует обращать внимание, являются:

• индикатор, интерпретирующий созданные рабочие места;
• ВВП;
• индикаторы настроения потребителей и производителей.

В комплексной оценке все факторы отображают состояние экономики Америки. Поскольку страна является первым торговым партнером Японии, то стабильность значений экономических индикаторов, характеризующих силу доллара, или их рост, отражаются на импорте и на объеме экспертных операций японских товаров. Тесные взаимоотношения двух стран обуславливают их взаимный интерес к поддержке друг друга, поскольку негативные события в одной из них скажутся на экономическом статусе обеих государств.

Как торговать по Никкей 225 индексу

Разбираясь с вопросом, как торговать Никкей индекс, можно выявить определенные правила:

1. Ведение торгов в период японской сессии.
2. При торговле в режиме интрадей в период выхода важных экономических новостей по доллару не следует находиться в рынке.
3. Оценивая в комплексе показания экономических индикаторов, публикуемых по США, можно сформировать общую картину состояния экономики в Америки и в Японии идентифицирующую тенденцию развития обеих ценовых графиков.
4. Открывать ордер следует после открытия торговой сессии, поскольку на ценовой график оказывают влияние американский новостной фон только в первое время, после которого на рынок оказывают влияние другие показатели.
5. Чем ближе закрытие азиатской сессии, тем уменьшаются шансы трейдера заключить выгодную сделку.
6. Условием прибыльного инвестирования в фондовые индексы Японии является наступление времени экспирации по бинарному опциону актива через 15 минут после начала сессии.

Рассматривать покупки актива на фондовом рынке или оформление CALL опциона следует в ситуациях:

• бычьего настроения ценового графика индекса доллара, зафиксированного за прошлый день;
• увеличения количества экспертных операций в Японии или в США;
• повышения ценности японской йены;
• увеличения стоимости производного инструмента индекса доллара;
• подорожания ценных бумаг корпораций, сведения по которым учитываются в расчете индекса.

Продажи инструмента или покупки PUT опциона актива следует рассматривать в ситуациях:

• падение ценности долларового индекса;
• военных действий, в которых участвует или вмешивается Япония;
• природных катаклизмов на японском острове;
• политических событий, по которым можно сделать вывод о нестабильном статусе государства;
• проблем во взаимоотношениях с США.

Итоги

Профессиональные инвесторы интерпретируют японскую экономику как надежную, поэтому в случае серьезных потрясений в европейских и американских странах, они переводят валютные накопления в национальную валюту Японии. Аналогичная ситуация наблюдается и на рынке ценных бумаг Японии, о чем свидетельствует увеличение в разы количества инвесторов из-за рубежа на фондовом рынке страны. Одним из идентификаторов состояния экономики в Японии является индекс Nikkei 225. По уровню доходности он превосходит все другие индексы.

Инвестирование в индекс Nikkei 225

Ключевой индекс японского фондового рынка Nikkei 225 рассчитывается с 1950 года, что делает его самым старым в Азии. Этот показатель позволяет отслеживать не только капитализацию ключевых японских компаний, представленных на фондовой бирже Токио (TSE), но и состояние третьей по величине мировой экономики объёмом более 5 трлн долл. Ниже будет рассмотрена его история, структура и нюансы, которые стоит учитывать инвесторам.

Структура и значение индекса

Расчёт Nikkei 225 основывается на средневзвешенном значении цен акций крупнейших японских компаний, выраженных в иенах. В его состав входят ценные бумаги Panasonic, Sony, Nissan, Casio и прочих лидеров японской и мировой экономики. Он считается одним из бенчмарков диверсифицированных индексов: в нём представлены компании 35 отраслей экономики. Среди них лидирует сектор электроники; также видные позиции занимают машиностроение, химическая промышленность и банки. На середину 2020 г. его капитализация составляла более 110% от ВВП Японии, или около 5,5 трлн долл. Каждый сентябрь его состав пересматривается, и в октябре вносятся необходимые корректировки. Текущее значение этого индикатора пересчитывается каждые пять секунд.

Пик значений Nikkei 225 пришёлся на 1989 год, когда его максимумы доходили почти до 39 000. В 1990 г., по мере ужесточения кредитной политики Банком Японии, Nikkei 225 снизился почти вдвое. А в 1992-м произошёл крах японского пузыря — завышенные с середины 80-х годов цены на недвижимость и другие активы резко упали. Далее последовала десятилетняя стагнация японской экономики. Показатель Nikkei 225 частично восстановился, но претерпел новые снижения в 2003 и 2009 г. — почти до 7 000. Как видно из рисунка 1, с 2011 г. Nikkei 225 постепенно возобновил свой рост. Однако ситуация с COVID-19 подействовала на его динамику: по состоянию на конец июля 2020 он потерял с начала года почти 5% своей стоимости.

Нюансы инвестиций

Торговые операции с индексом Nikkei 225 и его элементами обладают несколькими особенностями.

На биржах, в том числе Чикаго и Сингапура, торгуются фьючерсы и опционы, с базой в виде значений Nikkei 225. Они номинированы в иенах и в долларах. Эти деривативы применяются как средство хеджирования позиций по акциям японских компаний, так и с целью спекуляции, благодаря значительному кредитному плечу.

Сейчас трейдеры могут вложить средства в фонды ETF или деривативы на базе Nikkei 225 через брокеров. Так, у «Открытие Брокер» по тарифу «Стандартный ИТП» квалифицированные инвесторы имеют возможность совершать сделки на внебиржевом рынке с комиссионными от 0,15% дневного оборота (не менее 59 долл). Возможностью полноценно работать с индексом Nikkei 225 или вкладываться в соответствующие ETF обладают лишь квалифицированные инвесторы.

Что касается налогообложения прибыли от данных операций, то физическое лицо платит 13% НДФЛ. Эти выплаты проводятся в рублях, что создаёт дополнительные риски от валютных колебаний.

Итак, отечественным инвесторам операции с индексом Nikkei 225 доступны как через деривативы, так и через вложения в соответствующие ETF. Данные операции совершаются квалифицированными инвесторами через брокеров. ПИФы, чья структура вложений коррелирует с японским индексом, на российском рынке не представлены.

В теории всё кажется простым и понятным — подводные камни всплывают, как правило, уже в процессе торговли. Чтобы минимизировать их количество, попробуйте для начала приумножить виртуальные деньги — откройте учебный счёт в «Открытие Брокер». И не забудьте подписаться на наши обновления, чтобы быть в курсе свежих статей — так вы сможете развиваться одновременно по всем направлениям!

Еженедельная рассылка с лучшими материалами «Открытого журнала»

Без минимальной суммы, платы за обслуживание и скрытых комиссий

Для оформления продукта необходим брокерский счёт

проект «Открытие Инвестиции»

Открыть брокерский счёт

Тренировка на учебном счёте

Об «Открытие Инвестиции»

Москва, ул. Летниковская,
д. 2, стр. 4

8 800 500 99 66

Согласие на обработку персональных данных

Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+

АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 г. (без ограничения срока действия).

ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.

(Никей)

Index Nikkei 225 (Index Nikkei 225 Stock Average) — это один из важнейших биржевых индексов Японии. Индекс вычисляется как среднее арифметическое взвешенное цен акций 225 наиболее активно торгуемых компаний первой секции Токийской рынка акций.

Index Nikkei 225 – это основной биржевой индекс Японии. Рассчитывается как средний курс 225 японских акций ведущих корпораций, котируемых на Токийской рынку акций.

Индекс разработан и рассчитывается японской финансовой газетой Nihon Keizai Shimbun. Оказывает влияние на курс иены.

История создания

Биржевой индекс Японии Nikkei 225 впервые был опубликован в 1950 году. Он состоит из акций 225 компаний, наиболее активно торгуемых компаний в первой секции Токийской фондового рынка. Эти акции выбраны из 450 наиболее ликвидных компаний. Они разделены на шесть отраслевых секторов и отражают различные тенденции Японского рынка.

Методика расчета этого индекса полностью совпадает с методикой Dow Johns Industrial Average. Использование индекса для создания производных финансовых инструментов, таких как фьючерсные контракты или CFD, является наиболее активно развивающимся направлением фондовой биржи Японии.

Впервые индекс был опубликован 7 сентября 1950 года Токийской рынком акций под названием TSE Adjusted Stock price Average. С 1970 года индекс вычисляется японской газетой Nihon Keizai Shimbun. Новое название индекса произошло от сокращеного названия газеты — Nikkei.

Помимо биржевого индекса Японии Nikkei 225 газета Nihon Keizai Shimbun публикует и другие фондовые индексы: Nikkei 500 (Nikkei 500 Stock Average), Nikkei Stock index 300, Nikkei All Stock index и другие биржевые индексы.

Список компаний, охваченных биржевым индексом Японии Nikkei 225, пересматривается как минимум раз в год, в октябре.

Таблица показывает лучшие дни начиная с 1949 года, упорядоченные по степени процентного изменения.

14 октября 2008

15 декабря 1949

30 октября 2008

21 октября 1987

29 октября 2008

28 октября 2008

21 августа 1992

27 августа 1992

15 августа 1990

13 февраля 1950

7 сентября 1998

12 октября 1998

Самые плохие дни

Таблица показывает самые плохие дни начиная с 1949 года, упорядоченные по степени процентного изменения.

20 октября 1987

16 октября 2008

10 октября 2008

24 октября 2008

16 августа 1971

14 декабря 1949

22 октября 2008

12 сентября 2001

27 октября 2008

19 августа 1991

19 августа 1971

23 августа 1990

12 декабря 2008

17 августа 2007

биржа height=»398″ src=»https://investments.academic.ru/pictures/investments/img591924_1-5_Tokiyskaya_fondovaya_birzha.jpg» title=»1.5 Токийская фондовая биржа» width=»604″ />

Родственные индексы

Наряду с наиболее известным индексом газета Nihon Keizai Shimbun вычисляет и публикует следующие индексы:

Nikkei 500 (Nikkei 500 Stock Average) — индекс, аналогичный Index Nikkei 225, но охватывающий 500 компаний первой секции Токийской рынка акций;

Nikkei Stock index 300 — среднее взвешенное по рыночной капитализации значение цен акций 300 крупнейших компаний первой секции Токийской фондового рынка;

Nikkei All Stock index — среднее взвешенное по рыночной капитализации значение цен акций всех компаний, зарегистрированных на пяти крупнейших японских биржах (Токио, Осака, Нагоя, Саппоро, Фукуока), торговых площадках Hercules и Mothers (англ. Market of the High-Growth and Emerging Stocks).

Данный индекс учитывает:

— 36 индексов по различным отраслям экономики;

— 8 индексов по типам формирования инвестиционных портфелей (Nikkei Style Indices).

Fund index of Japan (TOPIX) или TOPIX — важный биржевой индекс Японии. Индекс рассчитывается Токийской фондовым рынком как Среднее арифметическое взвешенное по рыночной капитализации цен акций компаний, принадлежащих к первому сегменту Токийской рынка акций (организации с большой капитализацией). При вычислении капитализации учитываются акции, находящиеся в свободном обращении.

Впервые TOPIX был опубликован 1 июля 1969 года с базовым значением 100 пунктов. Список компаний, охваченных индексом, пересматривается два раза в год — в январе фирмы могут быть добавлены или удалены из списка, в июле — только добавлены. Индекс вычисляется каждые 15 секунд в рабочие дни биржи.

Токийская фондовая биржа

1 июня 1878 министр Японии Окума Шигенобу и юрист Шибусава Ейичи открыли первое в истории Японии финансовое учреждение – Токийскую фондовую биржу (TSE). К 90-м гг. Биржа становится уже не товариществом, а акционерным обществом. Торги на бирже велись регулярно до тех пор, пока не случилась Вторая Мировая война, а после бомбардировка Хиросимы и Нагасаки в августе 1945 года. Тогда здание биржи заняли американские военные и освободили лишь к 1948 году.

Только в 50-х гг., когда власть уже полностью перешла японскому правительству, в здании биржи снова начались торги. После такого трудного периода страна быстро пошла на взлет – экономика быстро развивалась, цены на акции японских компаний росли. Самый большой подъем зафиксирован в период с 1983-1990 гг. За этот период Токийская биржа сосредоточила в своих руках более 60% объема мирового фондовой биржи! Этот этап вошел в историю под названием «экономика мыльного пузыря». Конечно, после стратегия Нью-Йоркской биржи сбила Японию на второе место, но она его достойно удерживает по сей день.

30 апреля 1999 года произошло знаменательное событие для Токийской биржи – она перешла на систему электронного рынка. Торги происходят через специальную компьютерную программу «КОРЕС» (CORES). Правда электронная система работала не без греха. 1 ноября 2005 года было установлено новое компьютерное оборудование компании Fujitsu, которое дало сбой, не проработав и полутора часа. Подобное происходило еще не раз.

Сегодня Токийская фондовая самая крупная и наиболее важная из восьми рынков акций Японии. Около 85% всех ценных бумаг на рынке приходится именно на Токийскую биржу. Биржа разделена на три секции. Первая секция состоит из 1200 крупнейших денежных эмиссий на рынке. Во вторую секцию входят ценные бумаги приблизительно 400 эмитентов. Попасть в котировочный лист данной секции намного легче и требования менее жесткие. В третьей секции котируются ценные бумаги иностранных компаний.

Фьючерсные сделки

Размер одного фьючерсной сделки CME Nikkei 225™ определяется умножением контракта (5,00 американских долларов) на текущий уровень фьючерсных контрактов Index Nikkei 225 на CME. Контракт изменяется на 5,00 индексных позиций или 25 долларов Соединенных Штатов за контракт.

Срок действия фьючерсных сделок CME Nikkei 225™ составляет один квартал, они котиконтрактатечение четырех месяцев в мартовском квартальном цикле. Торги на них Контрактодновременно (электронные торги на CME Globex и путем свободных биржевых торгов в операционном зале) в течение Биржевой сессии (RTH) и посредством электронной торговой платформы CME Globex® в течение продленной биржевой сессии (ETH).

Базисный индекс

Биржевой индекс Японии Nikkei 225 Stock Average® является одним из старейших рыночных индикаторов Японии: первоначально был рассчитан в 1949 г. Структура индекса отражает ситуацию на рынках ценных бумаг Японии на основе 225 японских компаний с самыми высокими ставками ценных бумаг и дивидендов, которые котируются в Первом отделе Токийской фондового рынка (TSE), и отражает деятельность таких известных компаний, как Sony, Honda и т.п.

Биржевой индекс Японии Nikkei 225 взвешен по цене, поэтому ценные бумаги с более высокой ценой имеют большее процентное воздействие на индекс нежели ценные бумаги с меньшей ценой.

Ускорение снижения во второй половине 2008 года и возвращение в рамки долгосрочного широкого нисходящего канала 1-2 привело значения индекса к уровням минимумов 2003 года. Таким образом, весь рост с 2003 по 2007 гг был нивелирован.

От уровня поддержки 7600 пунктов произошел отскок, однако он составил лишь 23,6% коррекции Фибоначчи к последней волне снижения (с лета 2008 года). Сопротивлением выступила средняя линия лент Боллинджера (20), ограничивавшая движение индекса выше отметки 9000 пунктов. На текущий момент мы можем наблюдать очередное снижение к уровню поддержки 7600 пунктов.

Технические индикаторы дают следующие сигналы. Трендовый индикатор ADX сигнализирует о наличии сильной негативной тенденции (ADX>-DI>+DI). RSI, двигаясь вверх из зоны «перепроданности» наткнулся на сопротивление в лице своей 55-недельной скользящей средней. MACD находится глубоко в зоне отрицательных значений, но пока направлен вверх. Стохастический индикатор, не добравшись до зоны «перекупленности», развернулся вниз.

В целом показания индикаторов свидетельствуют о сохранении негативных перспектив индекса Nikkei, при этом в ближайшее время состоится очередное тестирование уровня поддержки 7600 пунктов. В случае его пробития ближайшей поддержкой выступит отметка 6300 пунктов. Дальнейшее движение в канале 1-2 после пробития минимумов 2003 года предполагает снижение к уровню 138,2% коррекции Фибоначчи от волны роста с 2003 по 2007 годы и линии 2.

Источники

ВикиПедия – свободная энциклопедия

ВикиЗнание – свободная энциклопедия

Большая советская энциклопедия

Словари и энциклопедии на академике

Indexfund.ru: индексные фонды и биржевые индексы

Foreign Exchange Military operations все о валютном трейдинге на валютный рынок

Источник https://howtotrade.biz/index-nikkey-225/

Источник https://journal.open-broker.ru/investments/investirovanie-v-indeks-nikkei-225/

Источник https://investments.academic.ru/983/%D0%98%D0%BD%D0%B4%D0%B5%D0%BA%D1%81_Nikkei